COE
Diversifique e tenha exposição de forma segura a novos mercados através de um único investimento.
O COE é dividido em duas modalidades, que são:
- Valor Nominal Protegido*: Quando há garantia do valor principal investido, caso seja levado
até o vencimento. - Valor Nominal em Risco*: Quando há possibilidade de perda até o limite do capital investido.
Por exemplo:
Em uma aplicação de R$10mil, em um COE da modalidade de Valor Nominal Protegido, o banco emissor irá alocar uma parcela do investimento em uma operação de renda fixa pré-fixada no valor de, por exemplo, R$7 mil.
Esse componente de renda fixa é o que fará com que o valor nominal inicialmente investido esteja protegido no vencimento. Com a parcela restante de, por exemplo, R$3 mil, o Banco emissor fará a alocação em uma operação estruturada buscando exposição ao ativo referenciado no COE.
Tudo isso em um único investimento.
*Risco de crédito do banco emissor
O COE possui duas estruturas de remuneração:
Participação: A rentabilidade da operação é determinada através da variação do ativo subjacente, onde o investidor participa de sua performance positiva e, em alguns casos, ganha também com a queda do ativo.
Autocallables: São estruturas de remuneração que possibilitam o encerramento antecipado caso uma condição de mercado seja atingida.
O COE é dividido em duas modalidades, que são:
- Vencimento do investimento em data pré-determinada;
- Valor mínimo de aporte de R$5mil;
- Indexador local ou internacional;
- Cenário de ganhos e perdas, no vencimento, conhecidos desde o início da operação;
- A alíquota do Imposto Renda varia conforme a tabela regressiva, assim como na Renda Fixa.
- Perfil do investidor deve ser compatível com o produto;
- Risco de crédito do banco emissor;
Não há garantia do FGC.
O COE é uma ótima alternativa para investidores com perfil moderado ou superior. Ficou com alguma dúvida? No vídeo ao lado explicamos como funciona. Dê o play e entenda ainda mais sobre esse investimento.
Para Pessoa Física, o processo de abertura de conta na XP Investimentos é online. Acesse aqui para se cadastrar.
Inicialmente, não há a necessidade de envio de documentos comprovatórios. No entanto, documentos complementares podem ser solicitados de acordo com as particularidades de cada cliente.
Ao final do processo de cadastro, você será informado que os seus dados foram enviados para análise. Caso seja necessário o envio de algum documento, entraremos em contato no endereço de e-mail cadastrado.
Se os seus dados forem totalmente validados de forma eletrônica, você receberá por e-mail, em algumas horas, as informações de acesso à sua conta XP.
Já para Pessoa Jurídica, o processo deve ocorrer por intermédio de um Assessor de Investimentos.
Caso tenha interesse, acesse o site da XP Empresas, selecione “Quero abrir uma conta” e preencha o questionário para que um de nossos assessores entre em contato com você e possa apresentar soluções especializadas de acordo com a particularidade do seu negócio.
- Possibilidade de retornos expressivos com riscos controlados. Os cenários de ganhos ou perdas são conhecidos desde o início da estrutura. Os ativos que oferecem maiores retornos possuem também maiores riscos. Ex: Um investidor que gostaria de obter um retorno mais elevado, mas não tem apetite para perdas de mercado, pode utilizar um COE de capital protegido para ter um potencial acessar retornos de ações. Ou seja, o cliente sempre terá visibilidade do que vai acontecer e assume um risco mais consciente;
- Possível participação de alta do mercado sem risco de perda do principal investido;
- Acesso ao mercado internacional, sem risco cambial e com um ticket mínimo baixo – exemplo: exposição a retornos de fundos de ações ou de renda fixa globais, dos melhores e mais renomados gestores do mundo, sem ter que enviar o dinheiro para o exterior;
- Retornos de ativos que o investidor não conseguiria acessar sem incorrer em riscos de mercado ou exposição cambial.
Autocallable
O Autocallable é uma operação que seleciona algumas ações, geralmente 3 ou 4 para acompanhar. A estratégia tem duração de 2 a 5 anos com datas de observação semestrais ou trimestrais. Em cada uma das datas de observação (incluindo o vencimento), caso todas as ações estejam iguais ou acima dos respectivos preços iniciais, o investidor recebe um cupom acumulado mais o capital investido, e o COE é encerrado antecipadamente. Caso o investimento não tenha se encerrado antes do vencimento e pelo menos uma das ações tenha apresentado queda, o investidor recebe o capital investido (capital protegido).
Alavancado
O COE alavancado tem por característica alavancar a rentabilidade de um determinado ativo (fundo de investimento ou índice). O retorno é dado na data de vencimento, em que o Investidor receberá o capital protegido acrescido da valorização do ativo multiplicada pela participação na alta (taxa de alavancagem).
Focados em títulos de renda fixa do setor financeiro e instrumentos de dívida soberana e corporativa. A alavancagem varia de acordo com a taxa contratada da gestora do COE e do ativo subjacente no período. Em caso de queda no preço do ativo, o investidor recebe no final o capital investido.
Pré-fixado
O COE paga uma taxa pré-fixada mais o desempenho de um ativo principal. Desta maneira, o produto não está totalmente exposto a variação do fundo ou índice. A taxa pré-fixada é definida de acordo com a condição de mercado vigente na data de Início.
Ao investir em um COE, você não está comprando o ativo objeto e sim um derivativo ligado a ele. Todo COE é formado por uma operação pré-fixada com estratégias em derivativos. No caso dos COEs com capital protegido, a operação pré-fixada é responsável por garantir o principal investido.
Os COEs com capital protegido não possuem risco de mercado, ou seja, mesmo se as ações caírem, o investidor recebe de volta o capital investido. Quando o investidor compra uma carteira de ações diretamente ele pode apresentar perdas.
No resgate do COE, os rendimentos são tributados de acordo com a tabela regressiva de Imposto de Renda:
- 22,5% até 180 dias;
- 20% entre 181 e 360 dias;
- 17,5% entre 361 e 720 dias;
- 15% após 720 dias.
O Imposto é recolhido pela XP, e cabe ao cliente apenas a declaração da posição/rendimentos na Declaração Anual do IR.
As taxas embutidas nos COEs variam de acordo com cada estrutura e ativo objeto, dependendo da curva de juros no Brasil e de outros fatores que afetam o preço das opções, tais como: volatilidade, prazo, preço do ativo objeto e taxa de juros.
A taxa máxima que pode estar embutida em um COE da XP varia de 0,5% a 2% ao ano, em linha com as taxas de administração dos melhores fundos multimercados e ações. Os COEs não possuem taxa de performance nem come cotas.
Atenção: Para fins de verificação da adequação do perfil do investidor aos serviços e produtos de investimento oferecidos pela XP Investimentos, utilizamos a metodologia de adequação dos produtos por portfólio, nos termos das Regras e Procedimentos ANBIMA de Suitability nº 01 e do Código ANBIMA de Regulação e Melhores Práticas para Distribuição de Produtos de Investimento Essa metodologia consiste em atribuir uma pontuação máxima de risco para cada perfil de investidor ( moderado e agressivo), bem como uma pontuação de risco para cada um dos produtos oferecidos pela XP Investimentos, de modo que todos os clientes possam ter acesso a todos os produtos, desde que dentro das quantidades e limites da pontuação de risco definidas para o seu perfil Antes de aplicar nos produtos e/ou contratar os serviços objeto deste material, é importante que você verifique se a sua pontuação de risco atual comporta a aplicação nos produtos e/ou a contratação dos serviços em questão, bem como se há limitações de volume, concentração e/ou quantidade para a aplicação desejada Você pode consultar essas informações diretamente no momento da transmissão da sua ordem ou, ainda, consultando o risco geral da sua carteira na tela de carteira (Visão Risco) Caso a sua pontuação de risco atual não comporte a aplicação/contratação pretendida, ou caso existam limitações em relação à quantidade e/ou volume financeiro para a referida aplicação/contratação, isto significa que, com base na composição atual da sua carteira, esta aplicação/contratação não está adequada ao seu perfil Em caso de dúvidas sobre o processo de adequação dos produtos oferecidos pela XP Investimentos ao seu perfil de investidor, consulte o FAQ em https :://lp xpi com br/ genio O. . Leia o documento de informações essenciais antes de aplicar em qualquer certificado de operações estruturadas. Risco de crédito do banco emissor.
